Swing Trading Power Strategies To Cut Risk And Boost Profits

Swing Trading: estratégias de energia para reduzir o risco e aumentar os lucros Este guia essencial para uma estratégia de negociação oferece uma alternativa viável (e rentável) tanto para o dia de negociação quanto para a mentalidade de compra e retenção. A Swing Trading apresenta os métodos que permitem que as pessoas ocupadas ocupem posições durante uma semana até um mês. Mais Informações Este guia essencial para uma estratégia de negociação oferece uma alternativa viável (e rentável) tanto para o dia de negociação quanto para a mentalidade de compra e retenção. A Swing Trading apresenta os métodos que permitem às pessoas ocupadas ocupar posições até uma semana a um mês e, em seguida, sair com um belo lucro. Onde os comerciantes do dia executam muitas negociações para moedas de dez centavos e moedas, os comerciantes de swing assumem posições maiores e fazem poucos movimentos para retornos mais substanciais. Este recurso se concentra em como você pode alcançar o sucesso e colher os benefícios deste método comercial exclusivo e lucrativo. Você encontrará orientação passo a passo e dicas valiosas sobre ferramentas on-line gratuitas que você pode usar para aplicar o método de troca de swing e aumentar substancialmente seu portfólio. Peça sua cópia hoje. Menos Obter uma cópia Comentários dos amigos Para ver o que seus amigos pensaram sobre este livro, inscreva-se. Comentários da comunidade Charles avaliou que gostou mais de 4 anos atrás Oliver avaliou que realmente gostou de cerca de 3 anos atrás Kali avaliou que gostou Don Hodges avaliou que gostou há cerca de 1 ano Patrick Rooney avaliou que gostou muito há mais de 2 anos Mohammad avaliou Gostei muito de cerca de 2 anos atrás Sandy avaliou que não gostava há cerca de 3 anos. Comentários do cliente Por amazonfan em 24 de setembro de 2016 eu li o livro, mas tive uma luz na minha cabeça em algum momento mais tarde na minha vida. Mudei todo o meu dinheiro para os fundos de índice baseados em Vanguard há poucos anos e simplesmente deixe os fundos se sentarem. Taxas baixas, nenhum corretor a pagar e pouco risco. Eu decidi não fazer o Swing Trading porque é tão difícil vencer o mercado de forma consistente que não vale a pena todas as dores de cabeça e o tempo necessário. Tenho vários milhões desses fundos indexados agora, então estou feliz com a decisão. Esta avaliação foi útil para você. Se você gostou dos Market Wizards, você gostará das entrevistas e da discussão neste livro. Por Mike Victor em 14 de novembro de 2013, tenho um espaço livre para livros como este. Eu sempre digo se eu posso coletar uma ou duas novas idéias de cada um desses livros, vale a pena comprar, ou mesmo se reforçar minha abordagem comercial atual. Eu gostei dos autores de testes exaustivos, em vez de simplesmente apresentar algumas idéias sem qualquer suporte empírico. Este é realmente um Market Wizards Lite, uma série de entrevistas usadas como pontos de salto para discussões e análises mais profundas. Jon Markman da MSN Money faz um bom trabalho ao mostrar como a plataforma MSN pode ajudar a colocar as idéias no livro para usar, algo que eu acho muito prático e enriquecedor (em vários níveis). Esta revisão foi útil para você O título é enganador Por Steven Phillips em 11 de setembro de 2004 Este livro não vai ensinar a se tornar um comerciante swing ou melhorar suas habilidades de negociação swing. De todos os livros sobre negociação que eu vi, há apenas um que realmente aborda negociação swing de um ponto de vista de profissionais de mercado - W. D. Gann - Um tesouro redescoberto WDGATR, de Robert Krause. Embora o preço da WDGATR parece ser um alto 170, a metodologia é sólida. Na minha opinião, a WDGATR tem um preço substancialmente inferior ao seu valor verdadeiro. O trabalho de Markmans é caro em um centavo 10 pessoas acharam isso útil. As atividades de investimento bem sucedidas de Thomas Matthews lhe permitiram aposentar-se aos 36 anos. Ele é um autor e comerciante internacionalmente conhecido com 30 anos de experiência no mercado de ações e amplamente considerado como um especialista em padrões de gráficos. Ele pode ser alcançado em Suporte neste site. Clique nos links (abaixo) leva você para a Amazon. Se você comprar NENHUMA coisa, eles pagam pelo encaminhamento. Bulkowskis Book Review: Swing Trading Escrito pela cópia de direitos autorais 2005-2017 por Thomas N. Bulkowski. Todos os direitos reservados. Disclaimer: você sozinho é responsável por suas decisões de investimento. Consulte PrivacyDisclaimer para obter mais informações. Swing Trading: estratégias de poder para reduzir o risco e aumentar os lucros, por Jon Markman Swing Trading: estratégias de poder para reduzir o risco e aumentar os lucros, por Jon Markman revisado em 5292008 e escrito por Thomas N. Bulkowski. Copyright (c) 2008 por Thomas N. Bulkowski. Todos os direitos reservados. Fiquei entusiasmado com este livro, não pelo primeiro capítulo, mas o segundo. Foi quando o autor começou a discutir um estilo de negociação que correspondeu à minha. Antes de chegar a isso, vamos falar sobre o livro. Cada capítulo cobre um comerciante diferente: Terry Bedford. Bert Dohmen. George Fontanills. Jon Markman (o autor), Richard Rhodes. E Phil Erlanger. Nesse sentido, é muito parecido com o livro Market Wizards. Como escritor e autor, sou propenso a detectar erros ortográficos e de gramática quando uma pessoa normal não o faria. Este livro deve obter um novo corrector. Também há erros factuais, como usar a ordem limite quando ele significa parar de ordenar (página 78), referindo-se a um topo de cabeça e ombros quando ele significa fundo (página 56), e eu riu com a IBM anunciou que tinha construído o Mundos mais rápidos transitórios (página 52). Nunca ouvi falar de um transitorio, mas joguei com transistores quando era jovem e como engenheiro de design de hardware. Por tudo o que sei, talvez a IBM tenha inventado o transitorio. Eu menciono tudo isso porque Markman é um colunista da CNBC no MSN Money e TheStreet, de acordo com a capa do livro de volta. Apesar dessas falhas, considero este livro bom. O estilo de escrita é alegre e atraente, como seria de esperar de um escritor experiente. Vamos falar sobre os capítulos, agora, e o que considero importantes lições de cada um. Terry Bedford Terry Bedford é um comerciante de padrões de gráfico, mas ele usa mais do que padrões de gráfico. Na página 15, Markman discute o uso do volume de Bedfords. Quando os estoques se reúnem para novos níveis em meio a um volume lento e progressivamente fraco, os técnicos argumentam que entram na fase de distribuição - a fase em que o dinheiro esperto começa a vender longas posições rentáveis, em meio a boas notícias continuadas. Ele acrescenta: Cuidado com o número fraco de reuniões entre boas notícias. Para o lado de baixa, Markman escreve: quando os estoques diminuem para novos baixos em relação ao volume lento ou progressivamente fraco, os comerciantes de balanço devem notar que eles entram na fase de acumulação - a fase em que o dinheiro esperto começa a adicionar novas posições para ganhos a longo prazo. Você precisa ter muito cuidado ao diminuir as quedas de volume fraco em meio a más notícias. Ele acrescenta-se a esse pensamento na página 21. Quando o volume se contraiu depois de um prolongamento prolongado, ou se expande bruscamente após um declínio prolongado, uma inversão dramática normalmente ocorre. Um item sobre padrões de gráfico me levou a pensar em retrocessos e desempenho. Na página 36, ​​Markman escreve, os surgimentos do Upside através da reação elevada muitas vezes levam a pequenos avanços de dois por cento a três por cento seguidos por um teste imediato do nível de breakout. Se o estoque fechar abaixo deste nível (agora suporte) por qualquer motivo, o padrão torna-se inválido. Em outras palavras, ele diz que, se o preço durante um retrocesso cair muito longe no padrão, o padrão é inválido. Eu não concordo com essa avaliação, mas vou realizar pesquisas para provar ou refutar sua declaração (ver ThrowPull. html). Se ele estiver certo, isso tornaria os padrões comerciais mais fáceis. Basta colocar uma parada no topo do padrão pode economizar um pacote de dinheiro quando o preço diminui e continua a diminuir. Em vez de colocar uma volatilidade parar 8, 10 ou 15 abaixo do preço de compra, você pode usar a parte superior do padrão como o local de parada. Uma ruptura no bom impulso não terá recuo de preço (ou se ocorrer, o mergulho deve ser superficial). E isso pode poupar dinheiro. Acho que isso vai te tirar de algumas trocas fabulosas - os grandes vencedores -, mas é assim que se passa. Se esta regra pode alterar uma perda de 15 em uma perda de 3, então talvez valha a pena perder um movimento de 30. Talvez. Outra frase no livro também me excitou: os padrões com ombros direitos estendidos devem ser evitados. Ele menciona isso na página 46 ao discutir os tops dos cabeças e dos ombros. Testei isso e achei que ele estava certo. Sempre preferei padrões simétricos para aqueles que parecem desequilibrados. Então, novamente, alguns padrões feios tendem a funcionar melhor. Eu provei isso, mas apenas para tops e fundos dobro. Bert Dohmen Tendo terminado o livro, acho que o título deste deveria ter sido o Position Trading e não o Swing Trading. Por minha definição, um comércio de swing é menor de baixo a menor alto, ou o inverso, menor de baixo para baixo. Um comércio de posições é quase buy-and-hold. Você pega a tendência e a navega até a tendência terminar. Um comércio de posições pode ter uma dúzia de negociações de swing. Bert é um comerciante da posição, assim como eu sou. Markman escreve que, Dohmen adora comprar estoques fazendo novas elevações, especialmente se forem máximas de todos os tempos, sem resistência aérea de volta de 3, 5 ou 10 anos. Se você comprar novos altos, ele ressalta, você não precisa se preocupar com médias móveis, estocásticos ou outros indicadores. Se você está procurando força, compre os estoques mais fortes nos setores mais fortes. Se você está procurando estoque para baixo, venda os estoques mais fracos nos setores mais fracos. Uma vez que Dohmen encontra um estoque que ele gosta, ele compra no mercado sem esperar por uma retração (retração da tendência de alta). Vejo que tantas pessoas se concentram em moedas e centavos. Eles vêem uma ruptura no preço e volume e aguardam uma retração - mas isso é um grande erro. Ele irá adicionar a uma posição usando um pullback para suportar, mas ele evita comprar em situações de retração em que o setor da indústria está se movendo de lado ou tendendo para baixo. Outro aviso de que o Dohmen observa que, se um estoque estiver dentro de 15 de um alto nos últimos 3-5 anos, ele aguardará que o estoque superar o alto antes de comprar. Se o máximo de um ano é de 20 a 50 abaixo do limite de 3-5 anos, ele entrará e provavelmente sairá do comércio antes que a configuração de fornecimento de cabos aéreos por esses picos anteriores cause pressão de venda. Ele também evita os estoques que se espalham em uma indústria que não está se mostrando na mesma direção que o estoque que ele quer comprar. Ele coloca a parada inicial logo abaixo dos dias anteriores baixos, argumentando que, se a configuração de breakout for adequada, o impulso ascendente levará o estoque mais alto imediatamente. Qualquer retração que atingisse a parada sugere uma situação fraca. Uma vez que o estoque se moveu mais alto, ele transita para uma parada mental de 10 a 12 abaixo de cada dia próximo, abaixo de uma média móvel de 21 ou 50 dias, ou abaixo de uma linha de tendência. Para adicionar a uma posição ou comprar em uma nova posição, Dohmen usa um recuo de 38 a 62 Fibonacci do movimento anterior, confirmado com outro indicador, como um castiçal ou uma forte reversão do retorno em alto volume. Ele usa linhas de tendência com pelo menos 2 meses de duração para ajudar a sua saída (conectando os mínimos e não os fechamentos, a propósito). Uma vez que ele vê uma violação da linha de tendência, ele procurará a confirmação do sinal de saída. Infelizmente, o texto não descreve quais são esses sinais de confirmação, apenas as linhas de tendência com distâncias distantes são mais importantes do que as mais próximas e que ele sempre obedece a uma violação da linha de tendência. Ao comprar uma posição, ele se equilibra, comprando o maior pedaço no primeiro comércio, usando pullbacks para comprar mais, cada pedaço sucessivamente menor do que a entrada anterior. Ele evita a construção de posições com pedaços maiores e maiores, porque isso aumenta o preço médio demais, aumentando o risco de um comércio falhado. O seu portfólio consiste de 10 a 20 posições diversificadas com no máximo 5 em qualquer estoque, dividindo entre 3 ou 4 indústrias quando o mercado geral está tendendo para cima, mas permanecerá em dinheiro quando necessário (como quando ele vai de férias). Para um portfólio de 100.000, ele iniciaria a primeira entrada em um estoque, passando 2.500 e compras adicionais para não totalizar mais de 5.000 (combinados). Os estoques que você sente mais fortes são aqueles que retornam para mordê-lo, e isso é algo que eu achei ser verdade. Muitas vezes eu adicionei uma posição porque tinha certeza de que ia funcionar, apenas para descobrir que eu estava errado. Eu adicionei uma posição à medida que caiu e vendeu perto da baixa para uma perda maior, porque eu tinha certeza de que iria subir, que o declínio era apenas um retorno da tendência de alta. A virada veio, mas naquela época, eu não estava mais no estoque. George Fontanills George está olhando para encontrar jogadas de momento, usando ações de alta beta nas notícias com muito interesse institucional. Ele está procurando peças de longo prazo e tem 6 regras para ajudar a localizar os motores que transcenderão um movimento de um dia em um prazo mais longo. O volume é de pelo menos 300.000 ações e o preço subiu ou desceu 30 em um dia ou o Volume é de pelo menos 1 milhão de ações com uma mudança de 20 valores do dia anterior ou o Volume é pelo menos 1 milhão de ações e o preço é alterado em 5 por ação em Um dia e o estoque está sendo negociado em mais de 7 por ação e o estoque é opcional e, finalmente, tem uma história de longo prazo por trás das notícias, como um escândalo contábil (algo que provavelmente durará vários trimestres, em contraste com um lucro Déficit que pode durar um quarto) Markman testou a primeira regra e diz que descobriu que 49 dos 564 estoques de qualificação fecharam mais baixo. Um mês depois, 54 diminuíram em média 4, 69 foram menores 6 meses depois, em uma mediana de 23,3, e 76 inferiores em 12 meses depois em 51,5. O teste usou dados de março de 2000 a agosto de 2002, um mercado de urso quando quase tudo estava caindo. Para aproveitar esses eventos de longo prazo, Fontanills aguarda alguns dias para um rebote suave e, em seguida, compra opções de dinheiro com expirações 3 a 12 meses depois, de preferência em um estoque que mostra regularmente variações intradiárias de alto-baixo de 2 por ação. Ele diz que a CNBC é um dos melhores criadores de catalisadores. Nós prestamos atenção ao que eles estão batendo, como Tyco, Tyco, Tyco oito vezes por dia. É um sinal de que é um para começar a jogar, faz um ótimo comércio - porque, em última instância, as pessoas não são sofisticadas nas negociações começarão a tomar o outro lado , E você pode pegar seu dinheiro. Uma vez que ele estiver em um comércio, ele vai vender a metade da sua posição depois que ele duplica, segurando o resto até o momento cair ou mesmo inverte. Jon Markman No início, pensei que era incomum ter um capítulo em que você fosse a estrela, mas por que não discutir seu estilo comercial. É o que Markman faz. Ele tomou sua ideia para um programa de triagem de estoque para a Camelback Research Alliance e eles desenvolveram o programa de sistema de classificação StockScouter usado no MSN Money. Ele discute como funciona em termos gerais e específicos, o que eu achei surpreendente (o que significa que eu gostei do que eu li, mas ainda é uma caixa preta para um grau). Uma vez que a discussão cobre muitas páginas, não vou repetir isso aqui. Além disso, você precisa de um motivo para comprar este livro (e lembre-se de comprá-lo através deste site, também porque ajuda a proteger espécies ameaçadas como eu. Também não adiciona o seu custo. Uma situação ganha-ganha). Markman então discute sua técnica de análise HiMARQ, que significa quociente de retorno médio histórico mensal. Ele constrói uma planilha e orienta você como está feito. A intenção da planilha é localizar estoques que superarão no próximo mês, muito bem ou muito mal, enquanto a StockScouter procura jogos de longo prazo (1 a 6 meses). Ele escreve que a análise HiMARQ é mais útil nos extremos. Se um estoque tiver aumentado 6 vezes nas últimas 10 Marcas e para baixo 4 vezes, nenhuma informação útil é transmitida. Mas se um estoque já estivesse 9 vezes nas últimas 10 marchas e, apenas uma vez, é justo apostar que será o próximo março, todas as outras coisas sendo iguais. Richard Rhodes De acordo com Markman, Rhodes tem uma lista de 18 regras, de modo que, se você seguir cada um, você ganhará dinheiro todos os anos. Aqui está a lista e você pode decidir por si mesmo. Troque do lado longo em um mercado de touro. Compre fraqueza na venda da força. O tema aqui é comprar alto e vender mais, lucrando com o impulso ascendente. Tentar comprar baixo e vender alto deve ser deixado para os amadores. Apenas entenda negociações bem pensadas, outras com paradas e compras adicionais mapeadas. Adicione a uma posição quando o preço retraça uma parte da principal tendência. Tenha paciência. Se você perder uma troca, outro virá ou aguardará um retorno para uma zona de suporte antes de entrar. Seja paciente. Não tenha medo de manter um comércio vencedor. Esses são os que farão o grande dinheiro. Seja paciente. Dê tempo suficiente para que um comércio funcione. Seja paciente. O dinheiro real é feito a partir de um, dois ou três grandes negócios que se desenvolvem a cada ano. Seja impaciente. Corte as perdas baixas. Não permita que eles cresçam em grandes perdas. Não é uma média baixa. Nunca adicione uma posição perdedora para diminuir o custo médio. Enfatize o que funciona e elimine o que não funciona do seu estilo de negociação. Adicione a posições que funcionam bem e venda aqueles que estão atrasados. Os fundamentos e técnicos devem concordar antes da negociação. Isso lhe dará confiança para ficar com um comércio promissor. Pare de negociar quando você sofre perdas nítidas ou recorrentes. Eu trocaria a troca de papel e só iria ao vivo quando seu estilo de negociação começar a funcionar de novo. Troque mais (posições maiores) quando estiver indo bem. Reduza o tamanho da posição quando as coisas são contra você. Adicione apenas 14 a 12 de uma posição completa ao adicionar a um comércio existente. Você está promediando, mas de maneira modesta, então, se a tendência reverte, você não ficará gravemente ferido. Comércio com a tendência (Markman coloca como Pense como um guerrilheiro. Lute no lado do mercado que está ganhando. Se nenhum dos lados está ganhando, então não lute em absoluto). O mercado de seus topos nos mercados de violência forma seus mínimos em condições silenciosas. Os últimos 10 movimentos exigem 50 ou mais do tempo. Os 90 primeiros do comércio exigirão metade do tempo e serão difíceis de negociar. Para avaliar o meio ambiente para ações, Rhodes examina vários sites. Para os EUA, ele gosta de ler o Cientista Dismal. Ele observa a força do dólar porque, um dólar forte traz fluxos de investimento fortes para os Estados Unidos, que financiam nossos títulos e apoiam nossos estoques. Os investidores geralmente preferem um dólar forte. Obrigações do Tesouro de dez anos, títulos T-5 e 2 anos indicam o caminho para a saúde da economia. Quando as taxas de juros são altas, mas diminuindo, o declínio tem o maior efeito sobre empresas e consumidores. As pessoas começam a comprar casas, carros e itens de grande bilhete. Para as empresas, o custo de fazer negócios diminui e eles podem investir em novos projetos. Claro, para descobrir o que os governadores do FED estão fazendo, visite seu site no Federal Reserve e diga-lhes que o Tom o enviou. Para a Europa, Rhodes olha para o euro. Um euro forte é bom, um fraco é ruim. Para monitorar a ação, ele visita o Banco Central Europeu porque, de acordo com Markham, as baixas taxas permitem que o investimento empresarial inundasse muito mais rapidamente do que um movimento semelhante nos Estados Unidos. Se está diminuindo as taxas, está fornecendo liquidez ao mercado e os bancos nacionais emprestarão dinheiro em maiores quantidades às empresas, o que começará a fazer mais coisas para exportação. O Banco da Inglaterra eo Banco de Assentamentos Internacionais ele lê para obter uma melhor sensação do ambiente econômico europeu. Aparentemente, esses dois sites produzem uma quantidade prodigiosa de material de leitura. Para configurações de negociação, Rhodes prefere um dia ou semana fora com preço fixado no final do bar oposto à tendência. Uma semana diária é quando o preço da barra atual tem uma maior e menor baixa do que a barra anterior. O preço está fora do intervalo de negociação do bar anterior. Quando o preço está em declínio e as ações fecham na parte inferior da semana ou o preço está diminuindo e o estoque fecha no alto, é um padrão de reversão que eu troco com fé quase cega, diz Rhodes. Ele também negocia no mercado quando obteve um sinal de compra ou venda. Phil Erlanger Erlanger estudou vendas curtas e índices de juros curtos. Ele descobriu que um estoque em um declínio de vários meses mostraria um interesse curto atingindo um pico e depois se estabilizando, e isso muitas vezes indicava que o estoque estava perto do fundo. O estoque aumentaria e os pequenos interesses despencaram. Sempre que houve um grande salto em curto interesse, não significaria o mínimo exato - mas a maior parte do declínio acabaria quando as vendas curtas chegaram a níveis extremamente altos, ele diz. Na página 281 do livro, Markman mostra 10 gráficos pequenos de preço versus um índice de mercado (apenas o índice utilizado não é divulgado). É um gráfico de força relativa. Os gráficos vêm com a probabilidade de que o próximo movimento fique pronto. As escalas nos gráficos não são identificadas, então você terá que adivinhar o que elas significam. Erlanger gosta tanto da força relativa que, se encalhado em uma ilha deserta, com a escolha de manter qualquer indicador, seria uma força relativa. Na página 291, Markman escreve uma observação interessante: o mercado tende a se mover contra a maioria em risco. Vou deixá-lo com esse pensamento.

Sinais De Negociação Mestre

Master Trend Trading System por ksignals Se você é um comerciante de Forex ou novo, você sabe que The Trend é seu amigo, independentemente do seu estilo de negociação, você se encontrará no lado errado do mercado na maioria das vezes. Muitos de nós, comerciantes, descobriram o fato de que os motores do mercado e os grandes bancos são os que controlam o mercado Forex. Você NÃO TEM QUE se esforçar mais com isso, a Master Trend fará todo o trabalho duro e o colocará no lado direito do mercado. O sistema Master Trend lhe dará todas as ferramentas que você precisa para obter sucesso na negociação de Forex, tudo em um sistema. Estamos oferecendo-lhe o nosso sistema de comércio exclusivo que usamos para nossos negócios ao vivo. Nosso sistema de negociação é o resultado de anos de experiência de Forex e Stocks e desenvolvido após muitos anos de aprendizado e negociação de Forex, fazendo e perdendo dinheiro. Nós garantimos que você verá o mercado de uma maneira totalmente diferente, uma vez que você instala nosso sistema em sua plataforma MT4. Veja Trade vidoes ou snapshots. AQUI Master Trend Forex Trading System irá: Identificar a tendência do mercado. Dê-lhe o sinal visual, de áudio e de email (ou SMS) quando e onde entrar no comércio. Identifique o nível ideal de parada de perdas. À medida que o comércio se desenvolve, ele identificará onde rastrear suas paradas para reservar o maior lucro possível. Evite entrar no comércio enquanto o mercado está em consolidação. O sistema Master Trend funciona em qualquer par e em qualquer período de tempo: se você é um comerciante de scalping, com meta de lucro de 10 pips ou menos por troca, instale o sistema em um gráfico de 1 ou 5 Min e comece a negociar imediatamente. Se você é comerciante do dia, com meta de lucro de 20 pips por troca, instale o sistema no gráfico de 30 Min ou 1 hora. Se você é comerciante de swing, com objetivo de lucro de 100 pips por troca, instale o sistema em 4 horas ou gráfico diário. Master Trend é uma ferramenta analítica sofisticada projetada para fornecer previsão precisa de mercado e sinais comerciais para negociação de Forex rentável e inclui 2 métodos de negociação: Método base: projetado para iniciantes e é muito simples de seguir. Método avançado: projetado para comerciantes mais experientes. Mais exemplos de comércio. AQUI Exemplo de método básico: o gráfico a seguir mostra o funcionamento do sistema Master Trend (indicadores da base mostrados). Basta seguir o sinal de seta, Red to Sell. Blue to Buy. O que são opções binárias As opções binárias são uma forma única de investimento financeiro que permite que os comerciantes gerem lucros de previsão correta da direção futura do movimento de preços para um ativo específico. Ao usar o tipo de comércio fundamental, o comerciante só precisa determinar se o preço de um ativo subjacente específico será maior ou menor do que o preço na entrada no mercado quando o comércio fechar. A simplicidade deste estilo de negociação permite que qualquer pessoa se torne um comerciante, sem necessidade de experiência de mercado anterior. Cada comércio de opções binárias está vinculado a um horário de expiração específico no qual o comércio é considerado final. Esses períodos de tempo variam de meros segundos a um ano inteiro. A grande maioria dos comerciantes prefere prazos de caducidade de curto prazo, pois estes produzem lucros mais rápidos. Todas as negociações, independentemente do tempo de expiração, beneficiam apenas dois resultados potenciais: lucro ou prejuízo. Ambos os montantes são corrigidos e conhecidos antecipadamente, com a taxa de retorno oferecida sendo fornecida pelo corretor e postada antecipadamente, e o valor do investimento sendo decidido pelo comerciante. Cada plataforma de negociação incluirá vários tipos distintos de ativos, com a maioria das plataformas fornecendo oportunidades comerciais para ações, índices, pares de moedas e commodities. Cada uma dessas classes de ativos incluirá vários ativos subjacentes. Por exemplo, o grupo de ações poderia oferecer recursos como o Google, Amazon, Exxon, Apple e muito mais. A seleção de ativos é tarefa do comerciante, o que significa que todos podem buscar apenas as configurações comerciais mais atraentes. O comércio padrão acima mencionado (o preço vai mais ou menos) tende a ser o mais popular entre os comerciantes. Mesmo assim, existem outras opções a serem consideradas. A maioria das plataformas fornece uma variedade de instrumentos, como One Touch, Ladder, Pairs e até Forex. Cada um deles funciona de forma diferente, mas todos incluem a necessidade de prever os próximos movimentos de preços com algum grau de precisão. Cada comércio vencedor fornecerá um retorno de 65 a 85, com operações selecionadas de alto rendimento que oferecem retornos tão altos quanto 1.000. Como é que o futuro movimento de preços previu com precisão. A resposta simples é a análise. São dois tipos de análise, técnica e fundamental. Técnico relaciona-se com dados numéricos que podem ser vistos em gráficos de preços. O movimento de preços atual e passado pode ser avaliado em gráficos. A análise fundamental relaciona-se com notícias e relatórios do mercado que podem influenciar o movimento dos preços dos ativos. O sentimento do investidor está diretamente vinculado a esses relatórios, e é a opinião do investidor que realmente determina onde um preço pode ir. A transparência e a natureza direta do comércio de opções binárias tornam uma forma atrativa de investimento para quem deseja lucrar com os mercados. Comprar e vender ações não faz parte do processo, e os lucros e perdas variáveis ​​são eliminados. A curva de aprendizado mínima, o custo de arranque extremamente baixo e os retornos elevados também são atraentes e são apenas algumas das razões pelas quais milhares de novos comerciantes começam a trocar binários todos os dias. ÚLTIMAS OPÇÕES BINÁRIAS ARTIGOSBrowse: Início Mestre de negociação de sinal ou entrada probabilística Existem muitas formas de negociação de tendências, mas a mais direta é provavelmente a primeira exibição de uma tendência e, em seguida, insira-a. Simples. Você acha que é a única maneira de Não. Por exemplo, você poderia tentar atingir o início de uma tendência antes que não haja um. É até possível trocar a tendência antes de existir. Mas a operação normal para um seguidor de tendências seria selecionar metas de negociação em uma tendência e depois procurar um bom ponto de entrada. O comércio significa ter e executar uma perda de parada. Isto é especialmente importante para o comércio de tendências, que necessariamente está indo alto. Sem parar, muitas vezes resultarão em mergulho profundo a partir de então. O comerciante de tendências típico busca tendências consideráveis ​​e depois tenta encontrar uma entrada segura. Uma idéia é ter uma pressão de curto prazo na direção certa, de modo que mesmo uma parada apertada não ceda a muitos pequenos, mas medidos em valores acumulados, perdas severas. Depois de entrar desta forma, o nome do jogo de comércio está esperando. Sim, de fato, o ponto de usar cada força a curto prazo para a próxima entrada é que o comerciante não sabe se uma nova fase de tendência duradoura seguirá ou não. Em vez de esperar que ele também possa ser chamado de jogar as probabilidades se você gosta disso mais. Outra idéia se centra em encontrar o grande ponto de entrada, o único sinal de negociação que dá ao comerciante a tendência longa para a qual ele se tornou comerciante de tendências. O que, se não houver um sinal mestre como esse, ou você sente falta Tristemente, esse ótimo método comercial parece ser um tiro, talvez um que caia em seu próprio pé. Depois, há um terceiro sistema. Em vez de procurar força de curta duração, aceite que, muitas vezes, não há tal coisa quando você precisa e ainda mais raro é o sinal da grande entrada, se houver uma em uma determinada tendência. Este terceiro sistema tenta combinar operações de curto prazo e de longo prazo. Ele usa um oscilador de balanço, indicador ou algum outro software de negociação baseado em AI que lhe oferece sinais de compra e venda diários. Esses sinais de negociação diária são a base para um sistema de negociação de tendências conveniente que também altera o modo de negociação para que as tendências de longo prazo possam ser exploradas, que é o objetivo final. Uma peça de software interessante é este comerciante de rede neural para os sinais diários. Ele foi originalmente projetado para operações de escalação ou swing a curto prazo, mas talvez seja ainda mais adequado para uso em tendências, como no sistema probabilístico descrito acima. Sistema de negociação probabilístico É chamado dessa forma, porque lida com a entrada mais relaxada, simplesmente, na negociação de swing, até atingir a próxima fase de tendência coerente.

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Opções de negociação não são como ações de negociação. A maioria dos investidores cometeu o erro de trazer suas experiências e idéias sobre ações investindo no campo das opções. Eles vêem as opções como um investimento de alavancagem em uma determinada ação ou ETF e nada mais. Qualquer direção que o mercado mova decide o destino do seu comércio. Este pode ser o caso ao negociar ações, mas não precisa ser assim com opções. Quais são as opções Opções Os comerciantes não vêem os mercados como binários (longos ou curtos). Em vez disso, um comerciante de opções faz uma suposição com base em sua visão do mercado. Ele determina como é otimista ou tolerante e aplica a estratégia de opções que melhor atende a sua suposição. Uma vez que o operador de opções escolhe uma estratégia de opções apropriada, ele tem a capacidade de escolher uma probabilidade específica de sucesso e a tolerância ao risco de sua escolha para cada comércio. Você simplesmente não pode desenvolver tais estratégias de investimento específicas e efetivas no comércio de ações. Os comerciantes de ações não têm a capacidade de ser parcialmente corretos e ainda fazem retornos excepcionais. Mas esse é o ponto inteiro de usar opções efetivamente: colocando-se na posição de ganhar dinheiro, mesmo que você seja apenas parcialmente correto em seus pressupostos. Investir em opções pode permitir que você ganhe dinheiro com a aleatoriedade do mercado de alta, baixa ou neutra, não importa, desde que você dê uma almofada. Eu percebo que esse conceito pode ser estranho para alguns. Existem riscos e compromissos associados a opções. Mas é um erro ver qualquer classe de ativos como não arriscada. E o risco não deve ser uma razão para evitar estratégias de investimento sólidas. Porque você não pode evitar riscos no mundo financeiro. Mesmo ter dinheiro tem risco. Estou confiante de que, uma vez que você aprenda a usar corretamente as opções, você a descobrirá imediatamente como a ferramenta mais poderosa na arena do investimento. Não só isso, eu acho que eles são uma necessidade de superar o mercado. A maioria dos investidores cometeu o erro de seguir todas as notícias, ou prestar atenção a dezenas de indicadores, índices, benchmarks e regras de investimento. Mas o analista de opções e renda Andy Crowder presta atenção a apenas uma informação para construir seus negócios. E ele tem um índice de triagem superior a 90. Isso é tão próximo quanto perfeito para o mundo do investimento. Andy juntou um relatório aprofundado sobre como usar esse indicador simples para fazer seus próprios negócios bem sucedidos. 8220Mis Plano de Jogo para o Ano Ahead8221 Se você perdeu as últimas opções de Andy Crowder8217s, Webinar8230 don8217t se preocupe. We8217ve carregou uma gravação completa e on-demand do evento em nosso site. Durante este vídeo, você descobrirá exatamente como ele planeja fazer ganhos consistentes, independentemente de qual direção o mercado se mova. Incluindo, negociações específicas de ação gratuita que você pode executar imediatamente e ganhos que você pode ganhar em questão de semanas You8217ll também receberá toda a sua apresentação, incluindo a animada sessão QampA. Opções de vídeos e cursos podem ser tão altos quanto 999, mas esta apresentação de 60 minutos é GRATUITA. Oferta de renda e prosperidade O amplificador de renda ampliada foi projetado para ajudá-lo a procurar oportunidades de renda mais seguras e descobrir todo um mundo de investimentos em dividendos. Este boletim gratuito tem um foco semelhante a laser em uma questão e apenas em uma questão: como os investidores perto ou na aposentadoria geram mais renda. Todos os dias, você receberá nossa melhor idéia de investimento - inclinada para uma receita segura -, mas também incluindo oportunidades menos conhecidas para aumentar sua riqueza, mantendo-a fora de forma prejudicial. PublicationsLet Me Explain Option Trading em termos simples que você realmente entende. Se você está frustrado com os tutoriais de negociação de opções on-line técnicas e excessivamente complicadas, então entendo suas frustrações. Nunca encontrei alguém para explicar a negociação de opções em termos simples, então eu finalmente juntei minha própria definição e é isso que eu compartilho com você hoje. Nesta lição, vou explicar a negociação de opções para que você possa ver por que algumas pessoas duplicam consistentemente seu dinheiro e outras não. Esta é a Lição 1 do Módulo 1 (a tabela de conteúdos e as aulas de vídeo estão na parte inferior de cada lição neste curso). Você aprenderá o que eu usei em 600 em cerca de 3.000 em alguns dias. Você verá como você pode ter um grande lucro, mesmo que o estoque se mova apenas 1 no preço. E quando você terminar este módulo, você terá uma compreensão completa de como ganhar dinheiro com a negociação de opções. Explicação de negociação de opções - O conceito de compra e venda de contratos para lucros Para os fins desta lição, só vou me referir a negociação de opções de ações, mesmo que as opções possam ser negociadas em outros títulos, como commodities. Uma opção de estoque não é uma coisa física, como possuir ações em uma empresa. Em vez disso, é um contrato entre duas partes. Quando você possui ações (ou compartilha), você realmente possui uma peça da empresa. Quando o valor da empresa sobe assim, o preço das suas ações e, em seguida, você tem a oportunidade de vender suas ações a um preço mais alto. No entanto, uma opção de compra de ações é um acordo, ou um contrato, onde uma parte concorda em entregar algo (ações) para outra parte dentro de um período de tempo específico e por um preço específico. Portanto, as opções de compra de ações são essencialmente o negócio de compra e venda de contratos (contratos de opção de compra de ações). Investidores imobiliários compram e vendem casas Comerciantes de ações comprar e vender ações de ações Negociantes de opção contratos de compra e venda Contrato: um acordo celebrado entre duas ou mais partes. Não é diferente do contrato que você assina para comprar uma casa ou um contrato que você possui com um advogado ou músico. É apenas um contrato. Como os comerciantes da opção ganham seu dinheiro é da mesma forma que os comerciantes de ações fazem seu dinheiro. Os comerciantes de ações fazem seu dinheiro quando o ativo que eles compraram (ações) aumenta no preço. Uma vez que acontece, eles vendem suas ações com lucro. Os comerciantes de opções ganham seu dinheiro quando o ativo que eles compraram (contrato de opções) aumenta no preço. Eles então vendem seu contrato a um preço mais alto do que pagaram. NOTA: Estou apenas referindo-se ao lado da compra de negociação de opções. Existe uma maneira de ganhar dinheiro vendendo apenas opções de ações, mas este tutorial cobre apenas opções de compra. Se as coisas ainda são confusas sem preocupações, eu explico a opção de negociar mais. A próxima lição (troca de opções de ações) lhe dará um exemplo de como você faz contratos de compra e compra de dinheiro. Isso irá ajudá-lo a obter uma melhor compreensão de como os contratos podem ser negociados por dinheiro. Produtos Criados por Trader Travis Opções Trading Made Simple Course Todas as opções de compra de ações e informações de análise técnica neste site são apenas para fins educacionais. Embora se acredite ser preciso, não deve ser considerado exclusivamente confiável para uso na tomada de decisões reais de investimento. Copyright 2009 - Presente. The Options Trading Group, Inc. Todos os direitos reservados. As opções não são adequadas para todos os investidores, pois os riscos especiais inerentes à negociação de opções podem expor os investidores a perdas potencialmente rápidas e substanciais. Leia Recursos e Riscos de Opções Padronizadas antes de investir em opções. 613 Bryden Ave. Suite C 157, Lewiston ID 83501Opções explicadas em 20 de dezembro de 2006 às 12:00. Imagine que deseja investir no Legal Beagles (ticker: WOOFF), uma nova empresa que fornece conselhos legais para animais domésticos. Você pode comprar ações da maneira usual - ou você pode comprar opções. Existem dois tipos principais de opções: chamadas e colocações. Uma chamada dá-lhe o direito (mas não a obrigação) de comprar um número definido de ações, a um preço fixo, dentro de um determinado período de tempo (muitas vezes apenas alguns meses). Por este direito, você paga um prêmio de preço. Os lançamentos são semelhantes, mas dão-lhe o direito de vender ações. Se o WOOFF estiver vendendo por 50 por ação e você espera que ele aumente, você poderia comprar as opções de compra de 55 de outubro para isso. Digamos que você adicione as opções de compra e pague 6 cada (600 total) por opções para comprar 100 ações da WOOFF a cada 55. Se, logo antes de suas opções expirar, a WOOFF está vendendo por 65 por ação, você pode exercer suas opções e comprar 100 ações por 5.500. Então você pode mantê-los ou vendê-los por 6.500. Se você vende, você ganha 1.000 lucros, certo. Você pagou 600 para as opções sozinhas, lembre-se, então, seu lucro é inferior a 400, quando você conta com comissões de negociação. As opções geralmente são arriscadas (embora haja maneiras de reduzir seu risco com elas). Se WOOFF ficar com 55 ou quedas, o seu 600 ficaria completamente perdido. Ele deve completar 61 por ação - 55 mais 6 - em outubro para você lucrar. Algumas pessoas gostam de opções devido à alavancagem que eles oferecem. Eles ressaltam que, se você tiver apenas 1.000, você só pode comprar 20 ações de um estoque de 50. Alternativamente, esse 1.000 poderia comprar muitas outras opções vinculadas a centenas de ações. É verdade. Com as opções, porém, o tempo é crítico. Se as coisas não acontecerem em um curto período de tempo, sua opção expirará sem valor. A maioria das opções expira sem exercícios e sem valor, na verdade. (Os que mais provêm de opções são aqueles que escrevem ou vendem as opções.) Isso porque as opções são realmente sobre o tempo de compra, e não as ações. Se você tiver certeza de que o estoque do WOOFFs aumentará, você provavelmente será melhor comprando suas ações. Então, se ele não se comportar como você esperava, você pode vender as ações ou aguentar pacientemente. As opções não são para investidores iniciantes, e os investidores ainda mais avançados podem considerar a direção clara. Mas se você estiver realmente interessado, certifique-se de fazer muita lição de casa antes de entrar. Aqui estão alguns artigos sobre as opções: Considere se manter com boas ações antigas e fundos de investimento excepcionais. Podemos apontar você para um monte de promessas, sem nenhum custo para você.

Python Forex Analysis

Eu sou novo na programação, Python e Pandas, por isso espero que esta não seja uma pergunta tola. Eu baixei alguns dados FOREX daqui. Um mês de dados é de cerca de 50mil linhas em formato CSV para todos os pares. Eu gostaria de eventualmente ser capaz de testar uma estratégia em vários quadros de tempo e instrumentos. Aqui está o código Im usando: Em qualquer coisa, exceto um arquivo de teste truncado, essa leitura em processo leva muito tempo. Existe uma maneira que eu deveria estar armazenando os dados para que os Pandas possam ler os arquivos muito mais rápido Existe um limite para o tamanho dos dados que os Pandas podem lidar razoavelmente. Qualquer ajuda seria muito apreciada. Capacidades adicionais de Quantos pontos Se você é comerciante ou Um investidor e gostaria de adquirir um conjunto de habilidades de negociação quantitativas, você está no lugar certo. 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Parte 3: estratégias de pesquisa Aprenda a calcular PL e as métricas de desempenho acompanhantes, como Sharpe e Drawdown. Desenvolva uma estratégia de negociação e otimize seu desempenho. Múltiplos exemplos de estratégias são discutidos nesta parte. Parte 4: Iniciando esta parte é centrada em torno da Interactive Brokers API. Você aprenderá como obter dados em estoque em tempo real e colocar ordens ao vivo. Muitos códigos de exemplo O material do curso consiste de cadernos que contêm texto juntamente com um código interativo como este. Você poderá aprender interagindo com o código e modificando-o para seu próprio gosto. Será um ótimo ponto de partida para escrever suas próprias estratégias. Enquanto alguns tópicos são explicados com grande detalhe para ajudá-lo a entender os conceitos subjacentes, na maioria dos casos, você nem precisa escrever seu próprio código de baixo nível, devido ao suporte de abertura existente Bibliotecas de fontes. A biblioteca TradingWithPython combina grande parte das funcionalidades discutidas neste curso como funções prontas a usar e serão usadas ao longo do curso. Pandas irá fornecer-lhe todo o poder de levantamento pesado necessário no trituração de dados. Todo o código é fornecido sob a licença BSD, permitindo seu uso em aplicações comerciais Classificação do curso Um piloto do curso foi realizado na primavera de 2013, é o que os alunos conseguiram dizer: Matej curso bem projetado e bom treinador. Definitivamente valeu o preço e meu tempo, Lave Jev, obviamente, conhecia suas coisas. A profundidade de cobertura foi perfeita. Se Jev executar algo assim novamente, eu vou ser o primeiro a se inscrever. John Phillips Seu curso realmente me fez começar a pensar em python para a análise do sistema de estoque. Um aplicativo para testar estratégias básicas de negociação para o mercado FX, com base em dados históricos. Este código está escrito para o Python 2.7 e não é compatível com o Python 3. Pré-requisitos: Tkinter Para executar o programa, baixe todos os arquivos, mantenha a mesma estrutura de diretório e execute o arquivo inputhandling. py do intérprete do Python. As configurações dos parâmetros são as seguintes: StartEnd Date: as datas que vinculam os dados históricos que serão testados Depósito inicial: o valor da moeda (USD) na conta de corretagem para começar com TimeFrame: a largura de cada barra do histórico Dados que serão testados, esse é o prazo utilizado para cada estratégia. Símbolo: suporte para apenas EURUSD, USDJPY, GBPUSD e USDCHF com dados incluídos. Posição ao comércio: restrinja o backtest para incluir apenas posições longas, posições curtas ou ambas. Critério: a principal estratégia utilizada para simular negócios históricos (Moving Average Crossover e Stochastics included) Alavancagem (margem): o índice de alavancagem máximo permitido Tamanho do lote preferido: um tamanho de lote fixo a ser negociado quando uma posição é aberta. Se a margem livre restrinja o tamanho do lote para ser menor, será ajustado durante o teste. Técnica de Modelagem de Propagação: Spreads Médicos - suponha que os spreads permaneçam constantes ao longo dos dados históricos Técnica de Gerenciamento de Comércio: TPSL - defina um lucro fixo fixo e pare o nível de perda em pips do preço de entrada Price SL - ajuste a perda de parada para ser uma porcentagem de preço e Atualizar cada barra Uma vez que esses parâmetros são inseridos, o programa executará um teste de retorno rudimentar usando barra por análise de barras para determinar qual será o saldo final da conta. Este programa pode ser ampliado adicionando mais estratégias de negociação. Eles devem implementar a mesma interface que as estratégias de média móvel e estocástica. Você não pode executar essa ação neste momento. Você fez login com outra guia ou janela. Recarregue para atualizar sua sessão. Você se separou em outra guia ou janela. Recarregue para atualizar sua sessão.

Trade Options Volatility

Como negociar a volatilidade 8211 Chuck Norris Style Ao negociar opções, um dos conceitos mais difíceis para os comerciantes iniciantes aprender é a volatilidade, e especificamente COMO COMERCIALIZAR VOLATILIDADE. Depois de receber vários e-mails de pessoas sobre este tópico, eu queria analisar em profundidade a volatilidade das opções. Vou explicar qual a volatilidade da opção e por que é importante. Também discuto a diferença entre volatilidade histórica e volatilidade implícita e como você pode usar isso em sua negociação, incluindo exemplos. Então, olhe para algumas das principais estratégias de negociação de opções e como a volatilidade crescente e decrescente irá afetá-las. Esta discussão lhe dará uma compreensão detalhada de como você pode usar a volatilidade em sua negociação. OPAÇÃO TRADING VOLATILIDADE EXPLICADA A volatilidade da opção é um conceito-chave para os comerciantes de opções e mesmo se você é iniciante, você deve tentar ter pelo menos um entendimento básico. A volatilidade das opções é refletida pelo símbolo grego Vega, que é definido como o valor que o preço de uma opção muda em comparação com uma 1 mudança de volatilidade. Em outras palavras, uma opção da Vega é uma medida do impacto das mudanças na volatilidade subjacente no preço da opção. Tudo o mais sendo igual (sem movimento no preço da ação, taxas de juros e sem passagem de tempo), os preços das opções aumentarão se houver um aumento na volatilidade e diminuir se houver uma diminuição da volatilidade. Por conseguinte, é lógico que os compradores de opções (aqueles que são longos chamadas ou colocados), se beneficiarão de uma maior volatilidade e os vendedores se beneficiarão de uma menor volatilidade. O mesmo pode ser dito para os spreads, os spreads de débito (negociações onde você paga para colocar o comércio) irão beneficiar do aumento da volatilidade enquanto os spreads de crédito (você recebe dinheiro depois de colocar o comércio) se beneficiarão de uma menor volatilidade. Aqui é um exemplo teórico para demonstrar a idéia. Let8217s olham para uma ação avaliada em 50. Considere uma opção de compra de 6 meses com um preço de exercício de 50: Se a volatilidade implícita for 90, o preço da opção é 12,50 Se a volatilidade implícita for 50, o preço da opção é 7,25 Se o implícito A volatilidade é de 30, o preço da opção é 4,50. Isso mostra que, quanto maior a volatilidade implícita, maior o preço da opção. Abaixo, você pode ver três capturas de tela refletindo uma simples chamada longa com o dinheiro com 3 diferentes níveis de volatilidade. A primeira imagem mostra a chamada como está agora, sem alteração na volatilidade. Você pode ver que o ponto de equilíbrio atual com 67 dias de expiração é de 117,74 (preço SPY atual) e se o estoque subisse hoje para 120, você teria 120,63 de lucro. A segunda imagem mostra a chamada mesma chamada, mas com um aumento de 50 na volatilidade (este é um exemplo extremo para demonstrar o meu ponto). Você pode ver que o ponto de equilíbrio atual com 67 dias de expiração é agora 95.34 e se o estoque subiu hoje para 120, você teria 1.125,22 em lucro. A terceira imagem mostra a chamada mesma chamada, mas com uma diminuição de 20 na volatilidade. Você pode ver que o ponto de equilíbrio atual com 67 dias para expirar é agora 123.86 e se o estoque subiu hoje para 120, você teria uma perda de 279,99. PORQUE É IMPORTANTE Uma das principais razões para a necessidade de entender a volatilidade das opções, é que isso permitirá que você avalie se as opções são baratas ou caras comparando a Volatilidade Implícita (IV) com a Volatilidade Histórica (HV). Abaixo está um exemplo da volatilidade histórica e da volatilidade implícita da AAPL. Estes dados podem ser obtidos de forma gratuita facilmente a partir da ivolatilidade. Você pode ver que, no momento, a volatilidade histórica da AAPL estava entre 25-30 nos últimos 10-30 dias e o nível atual de Volatilidade Implícita é de cerca de 35. Isso mostra que os comerciantes esperavam grandes movimentos na AAPL em agosto de 2011. Você também pode ver que os níveis atuais de IV, estão muito mais perto da alta de 52 semanas do que a baixa de 52 semanas. Isso indica que este foi potencialmente um bom momento para analisar as estratégias que se beneficiam de uma queda na IV. Aqui estamos observando essa mesma informação mostrada graficamente. Você pode ver que houve um enorme aumento em meados de outubro de 2010. Isso coincidiu com uma queda de 6 do preço das ações da AAPL. Goteia assim porque os investidores ficam temerosos e esse aumento do nível de medo é uma ótima chance para os operadores de opções escolherem prémios extras através de estratégias de venda líquidas, como spreads de crédito. Ou, se você fosse um detentor de ações da AAPL, você poderia usar o pico de volatilidade como um bom momento para vender algumas chamadas cobertas e obter mais renda do que você usaria para essa estratégia. Geralmente, quando você vê picos de IV como este, eles são de curta duração, mas esteja ciente de que as coisas podem piorar, como em 2008, então não assuma que a volatilidade retornará aos níveis normais dentro de alguns dias ou semanas. Toda estratégia de opções tem um valor grego associado conhecido como Vega, ou posição Vega. Portanto, à medida que os níveis de volatilidade implícitos mudam, haverá um impacto no desempenho da estratégia. Estratégias de Vega positivas (como long set e calls, backspreads e long stranglesstraddles) são melhores quando os níveis de volatilidade implícitos aumentam. As estratégias negativas de Vega (como colocações e chamadas curtas, spreads de proporção e estrangulamentos de estrangulamentos curtos) são melhores quando os níveis de volatilidade implícitos caem. Claramente, saber onde os níveis implícitos de volatilidade são e onde eles provavelmente irão depois que você colocou um comércio pode fazer toda a diferença no resultado da estratégia. VOLATILIDADE HISTÓRICA E VOLATILIDADE IMPLÍCITA Sabemos que a Volatilidade Histórica é calculada medindo os movimentos de preços passados ​​das ações. É uma figura conhecida, pois é baseada em dados passados. Eu quero entrar nos detalhes de como calcular HV, pois é muito fácil de fazer no excel. Os dados estão disponíveis para você em qualquer caso, então você geralmente não precisará calculá-lo sozinho. O ponto principal que você precisa saber aqui é que, em geral, as ações que tiveram grandes elevações de preços no passado terão altos níveis de volatilidade histórica. Como comerciantes de opções, estamos mais interessados ​​em quão volátil é um estoque durante a duração do nosso comércio. A volatilidade histórica dará algum guia sobre o quão volátil é um estoque, mas isso não é maneira de prever a volatilidade futura. O melhor que podemos fazer é estimá-lo e é aí que Implied Vol entra. 8211 A volatilidade implícita é uma estimativa, feita por comerciantes profissionais e criadores de mercado da volatilidade futura de uma ação. É uma entrada chave em modelos de preços de opções. 8211 O modelo Black Scholes é o modelo de precificação mais popular, e enquanto eu ganho8217t entrar no cálculo em detalhes aqui, é baseado em certas entradas, das quais a Vega é a mais subjetiva (como a volatilidade futura não pode ser conhecida) e, portanto, dá Nós a maior chance de explorar nossa visão da Vega em comparação com outros comerciantes. 8211 A volatilidade implícita leva em consideração todos os eventos que se sabe que estão ocorrendo durante a vida útil da opção que podem ter um impacto significativo no preço do estoque subjacente. Isso pode incluir o anúncio de ganhos ou a divulgação de resultados de testes de drogas para uma empresa farmacêutica. O estado atual do mercado geral também é incorporado no Implied Vol. Se os mercados estiverem tranquilos, as estimativas de volatilidade são baixas, mas em tempos de estimulação do mercado as estimativas de volatilidade serão aumentadas. Uma maneira muito simples de manter um olho nos níveis gerais de volatilidade do mercado é monitorar o Índice VIX. COMO TOMAR VANTAGEM COMERCIALMENTE VOLATILIDADE IMPLÍCITA A maneira como eu gosto de aproveitar a negociação da volatilidade implícita é através de Iron Condors. Com este comércio, você está vendendo uma Chamada OTM e um OTM Put e comprando uma Chamada mais adiante e comprando uma vantagem adicional. Vamos ver um exemplo e assumir que colocamos o seguinte comércio hoje (14 de outubro de 2011): Venda 10 de novembro 110 SPY coloca 1.16 Comprar 10 nov. 105 SPY coloca 0.71 Vender 10 nov 125 chamadas SPY 2.13 Comprar 10 nov 130 chamadas SPY 0,56 Para isso Comércio, receberíamos um crédito líquido de 2.020 e este seria o lucro no comércio se a SPY terminar entre 110 e 125 no final do prazo. Também lucraria com esse comércio se (tudo o mais sendo igual), a volatilidade implícita cai. A primeira imagem é o diagrama de pagamento do comércio mencionado acima, logo após a colocação. Observe como somos curtos Vega de -80.53. Isto significa que a posição líquida se beneficiará de uma queda no Implied Vol. A segunda imagem mostra como seria o diagrama de pagamento se houvesse uma queda de 50 no volume implícito. Este é um exemplo bastante extremo que eu sei, mas demonstra o ponto. O Índice de Volatilidade do Mercado CBOE ou 8220 O VIX8221, como é mais comumente referido, é a melhor medida da volatilidade geral do mercado. Às vezes, também é referido como o índice Fear, pois é um proxy para o nível de medo no mercado. Quando o VIX é alto, há muito medo no mercado, quando o VIX é baixo, pode indicar que os participantes do mercado são complacentes. Como comerciantes de opções, podemos monitorar o VIX e usá-lo para nos ajudar em nossas decisões comerciais. Assista ao vídeo abaixo para saber mais. Há uma série de outras estratégias que você pode ao negociar a volatilidade implícita, mas os condores de ferro são, de longe, minha estratégia favorita para aproveitar os altos níveis de vol. Implícita. A tabela a seguir mostra algumas das principais estratégias de opções e sua exposição Vega. Espero que você tenha encontrado esta informação útil. Deixe-me saber nos comentários abaixo o que sua estratégia favorita é negociar a volatilidade implícita. Heres para o seu sucesso O seguinte vídeo explica algumas das idéias discutidas acima com mais detalhes. Curte Compartilhe Sam Mujumdar diz: Este artigo foi tão bom. Respondeu muitas questões que eu tinha. Muito claro e explicado em inglês simples. Obrigado pela ajuda. Eu estava olhando para entender os efeitos de Vol e como usá-lo para minha vantagem. Isso realmente me ajudou. Eu ainda gostaria de esclarecer uma pergunta. Eu vejo que as opções de venda de Netflix fevereiro de 2013 têm volatilidade em 72 ou mais, enquanto a opção de opção Jan 75 Put é de aproximadamente 56. Eu estava pensando em fazer uma expansão do calendário reverso do OTM (eu tinha lido sobre isso) No entanto, meu medo é que o janeiro A opção expiraria no dia 18 e o volume para fevereiro ainda seria o mesmo ou mais. Eu só posso trocar spreads na minha conta (IRA). Eu não posso deixar essa opção desnuda até que o volume caia após os ganhos em 25 de janeiro. Posso ser eu vou ter que rolar meu longo para March8212, mas quando o vol caia8212-. Se eu comprar uma opção de chamada ATM de 3 meses no SampP no topo de uma dessas espinhas volumétricas (eu entendo Vix é o volume implícito no SampP), como eu sei o que tem precedência no meu PL. 1.) Eu lucro com minha posição de um aumento no subjacente (SampP) ou, 2.) Eu vou perder na minha posição de um acidente na volatilidade Oi Tonio, há muita variável em jogo, depende de quão longe O estoque se move e quão longe IV cai. Contudo, como regra geral, para uma chamada longa do ATM, o aumento do subjacente teria o maior impacto. Lembre-se: IV é o preço de uma opção. Você quer comprar puts e chamadas quando IV estiver abaixo do normal, e Vender quando IV subir. Comprar uma ligação ATM no topo de uma onda de volatilidade é como ter esperado que a venda terminasse antes de ir às compras8230. Na verdade, você pode até ter pago mais do que 8220retail, 8221 se o prémio pago foi acima do valor Black-Scholes 8220fair .8221 Por outro lado, os modelos de preços de opções são regras básicas: os estoques geralmente são muito mais altos ou inferiores ao que aconteceu no passado. Mas é um bom lugar para começar. Se você possui uma chamada 8212, diga AAPL C500 8212 e, embora o preço das ações seja inalterado, o preço de mercado da opção subiu de 20 dólares para 30 dólares, você acabou de vencer em uma pura jogada IV. Boa leitura. Eu aprecio a minuciosidade. Eu não sei como uma mudança na volatilidade afeta a rentabilidade de um Condor depois que você colocou o comércio. No exemplo acima, o crédito de 2.020 que você ganhou para iniciar o negócio é o valor máximo que você nunca verá, e você pode perder tudo 8212 e muito mais 8212 se o preço das ações ultrapassar ou abaixo do seu short. No seu exemplo, porque você possui 10 contratos com uma gama 5, você possui 5.000 de exposição: 1.000 ações em 5 dólares por ano. Sua perda máxima de desembolso seria de 5.000 menos o seu crédito de abertura de 2.020, ou 2.980. Você nunca, nunca, terá um lucro maior que o 2020 que você abriu ou uma perda pior do que o 2980, o que é tão ruim quanto possível. No entanto, o movimento real de estoque é completamente não correlacionado com IV, que é meramente o preço que os comerciantes estão pagando nesse momento no tempo. Se você obteve seu crédito de 2.020 e o IV sobe por um fator de 5 milhões, não há efeito de zero em sua posição de caixa. Isso significa apenas que os comerciantes estão atualmente pagando 5 milhões de vezes mais pelo mesmo Condor. E mesmo nesses altos níveis de IV, o valor da sua posição aberta variará entre 2020 e 2980 8212 100, impulsionado pelo movimento do estoque subjacente. Suas opções se lembram de contratos para comprar e vender ações a determinados preços, e isso protege você (em um condor ou outro comércio de spread de crédito). Isso ajuda a entender que Implied Volatility não é um número que Wall Streeters aparece em uma chamada de conferência ou um quadro branco. As fórmulas de preços de opções como Black Scholes são criadas para dizer o valor justo de uma opção no futuro, com base no preço das ações, no prazo de expiração, nos dividendos, no interesse e no Histórico (ou seja, o que realmente aconteceu durante o período). Ano passado8221) volatilidade. Ele diz que o preço justo esperado deve ser dizer 2. Mas se as pessoas estão realmente pagando 3 por essa opção, você resolve a equação para trás com V como desconhecido: 8220Hey A volatilidade histórica é de 20, mas essas pessoas estão pagando como se fosse 308221 (portanto, 8220Implied8221 Volatilidade) Se a IV cair enquanto você está segurando o crédito 2.020, isso lhe dá uma oportunidade de fechar a posição cedo e manter ALGUNS do crédito, mas será sempre menor do que o 2.020 que você aceitou. A posição de crédito sempre exigirá uma transação de débito. Você pode ganhar dinheiro com a entrada e a saída. Com um Condor (ou Iron Condor, que escreve tanto o Put and Call se espalha no mesmo estoque), seu melhor caso é que o estoque seja ajustado no momento em que você escreve seu negócio e você tira o seu deleite para um jantar de 2.020. A minha compreensão é que, se a volatilidade diminui, o valor do Iron Condor cai mais rapidamente do que seria o contrário, permitindo que você o compre de volta e bloqueie seu lucro. A compra de volta no lucro máximo de 50 foi mostrada para melhorar drasticamente sua probabilidade de sucesso. Existem alguns comerciantes ensinados especialistas para ignorar o grego da opção, como IV e HV. Apenas um motivo para isso, todo o preço da opção é puramente baseado no movimento do preço das ações ou na segurança subjacente. Se o preço da opção for ruim ou ruim, sempre podemos exercer nossa opção de compra de ações e converter em ações que possamos possuir ou talvez as vender no mesmo dia. Quais são os seus comentários ou pontos de vista sobre o exercício da sua opção ao ignorar a opção grego Somente com exceção para estoque ilíquido, onde os comerciantes podem encontrar compradores difíceis de vender suas ações ou opções. Eu notei também e observamos que não é necessário verificar a opção VIX para comercializar e, além disso, alguns estoques possuem seus próprios personagens únicos e cada opção de estoque com uma cadeia de opções diferente com IV diferente. Como você sabe, as opções de negociação têm 7 ou 8 bolsas nos EUA e são diferentes das bolsas de valores. São vários participantes do mercado na opção e mercados de ações com diferentes objetivos e suas estratégias. Eu prefiro verificar e gostaria de trocar opções de ações com grande volume de juros mais mais volume de opções, mas o estoque maior HV do que a opção IV. Eu também observei que uma grande quantidade de ações de blue chip, small cap, mid-cap de propriedade de grandes instituições podem girar sua participação percentual e controlar o movimento do preço das ações. Se as instituições ou Dark Pools (como eles têm plataforma de negociação alternativa sem ir às trocas de ações normais) detém uma propriedade de ações cerca de 90 a 99,5, então o preço da ação não se move muito, como MNST, TRIP, AES, THC, DNR, Z VRTX, GM, ITC, COG, RESI, EXAS, MU, MON, BIIB, etc. No entanto, a atividade HFT também pode causar o movimento drástico de preços para cima ou para baixo se o HFT descobriu que as instituições silenciosamente ou venderam suas ações Especialmente a primeira hora da negociação. Exemplo: para o spread de crédito, queremos baixa IV e HV e movimento lento do preço das ações. Se oferecemos uma opção longa, queremos baixa IV na esperança de vender a opção com alta IV mais tarde, especialmente antes de ganhar anúncio. Ou talvez usemos o spread de débito se for longa ou curta uma opção em vez de comércio direcional em um ambiente volátil. Portanto, é muito difícil generalizar coisas como negociação de ações ou opções quando vem à estratégia de opção de negociação ou apenas negociação de ações, porque algumas ações possuem valores beta diferentes em suas próprias reações aos índices de mercado mais amplos e respostas às notícias ou a qualquer evento surpresa. . Para Lawrence 8212 Você afirma: 8220Exemplo: para o spread de crédito, queremos baixa IV e HV e movimento lento do preço das ações.8221 Eu pensei que, em geral, alguém quer um ambiente IV mais alto ao implantar transações de spread de crédito8230 e o inverso de spreads de débito8230 Talvez I8217m confuso8230 Volatilidade de dotação Muitos comerciantes de opções de início nunca entendem as sérias implicações que a volatilidade pode ter para as estratégias de opções que estão considerando. Algumas das culpas por esta falta de compreensão podem ser colocadas nos livros mal escritos sobre este tema, a maioria das quais oferecem estratégias de opções, em vez de qualquer visão real de como os mercados realmente funcionam em relação à volatilidade. No entanto, se você estiver ignorando a volatilidade, você só pode se responsabilizar por surpresas negativas. Neste tutorial, bem, mostre-lhe como incorporar os cenários que, se, sejam, se situações em relação à mudança de volatilidade em sua negociação. Claramente, os movimentos do preço subjacente podem funcionar através do Delta (a sensibilidade de um preço de opções às mudanças no contrato subjacente ou futuro) e impactar a linha inferior, mas a volatilidade também pode mudar. Bem, também explore a opção sensibilidade grego conhecido como Vega. Que pode oferecer aos comerciantes um novo mundo de oportunidade potencial. Muitos comerciantes, ansiosos para chegar às estratégias que eles acreditam fornecerão lucros rápidos, procuram uma maneira fácil de negociar que não envolva muito pensamento ou pesquisa. Mas na verdade, mais pensamento e menos negociação muitas vezes podem poupar muita dor desnecessária. Dito isto, a dor também pode ser um bom motivador, se você sabe como processar as experiências de forma produtiva. Se você aprender com seus erros e perdas, ele pode ensinar-lhe como ganhar no jogo comercial. Este tutorial é um guia prático para entender a volatilidade das opções para o comerciante da opção média. Esta série fornece todos os elementos essenciais para uma sólida compreensão de ambos os riscos e potenciais recompensas relacionadas à volatilidade das opções que aguardam o comerciante que está disposto e capaz de usá-los. (Para leitura de fundo, veja The ABC of Option Volatility. ) Uma compreensão completa do risco é essencial no comércio de opções. Então, é conhecer os fatores que afetam o preço da opção. Esse valor é um ingrediente essencial na receita de preços de opções. Descubra como você pode usar o quotGreeksquot para orientar sua estratégia de negociação de opções e ajudar a equilibrar seu portfólio. Nós olhamos para os diferentes tipos de gregos e como eles podem melhorar sua negociação forex. A volatilidade estimada do preço de uma garantia. Essas medidas de exposição ao risco ajudam os comerciantes a detectar quão sensível é um comércio específico para o preço, a volatilidade e a decadência do tempo. Aproveite os movimentos de ações ao conhecer esses derivados. Na negociação de opções, a vega representa o valor que os preços das opções deverão mudar em resposta a uma alteração na volatilidade implícita dos ativos subjacentes. Para os indivíduos que desejam se tornar comerciantes de opções, aqui estão cinco dos melhores livros que oferecem ajuda para entender e aproveitar os mercados de opções. Mesmo que as curvas de risco para um spread de calendário se tornem atraentes, um comerciante precisa avaliar a volatilidade implícita das opções na garantia subjacente. Perguntas freqüentes A depreciação pode ser usada como uma despesa dedutível para reduzir os custos tributários, reforçando o fluxo de caixa. Saiba como Warren Buffett se tornou tão bem sucedido por meio de sua participação em várias escolas de prestígio e suas experiências do mundo real. O Instituto CFA permite a um indivíduo uma quantidade ilimitada de tentativas em cada exame. Embora você possa tentar o exame. Conheça os salários médios do analista de mercado de ações nos EUA e diferentes fatores que afetam salários e níveis globais. Perguntas freqüentes A depreciação pode ser usada como uma despesa dedutível para reduzir os custos tributários, reforçando o fluxo de caixa. Saiba como Warren Buffett se tornou tão bem sucedido por meio de sua participação em várias escolas de prestígio e suas experiências do mundo real. O Instituto CFA permite a um indivíduo uma quantidade ilimitada de tentativas em cada exame. Embora você possa tentar o exame. Saiba mais sobre os salários médios dos analistas do mercado de ações nos EUA e os diferentes fatores que afetam os salários e os níveis gerais. - 1998: Volume 7, nº 5 Usando a volatilidade para selecionar a melhor opção Estratégia de negociação Por David Wesolowicz e Jay Kaeppel Opção de negociação é um jogo de probabilidade. Uma das melhores maneiras de colocar as chances do seu lado é prestar muita atenção à volatilidade e usar essa informação ao selecionar a estratégia de negociação adequada. Existem várias estratégias de negociação de opções diferentes para escolher. Na verdade, uma das principais vantagens para as opções de negociação é que você pode criar posições para qualquer mercado, mostrar um pouco, descer um pouco, muito, muito ou mesmo inalterado durante um período de tempo. Isso oferece aos comerciantes mais flexibilidade do que simplesmente ser estoque longo ou curto. Uma chave importante para o sucesso comercial da opção é saber se um aumento ou queda da volatilidade ajudará ou prejudicará sua posição. Algumas estratégias só devem ser usadas quando a volatilidade é baixa, outras apenas quando a volatilidade é alta. É importante primeiro entender o que é a volatilidade e como medir se é atualmente alto ou baixo ou em algum lugar intermediário, e em segundo lugar para identificar a estratégia adequada para usar, dado o atual nível de volatilidade. É a Volatilidade Alta ou Baixa Antes de prosseguir, vamos primeiro definir alguns termos e explicar o que queremos dizer quando falamos sobre a volatilidade e como medir. O preço de qualquer opção é composto de valor intrínseco se for in-the-money e premium. Uma opção de compra é in-the-money se o preço de exercício das opções for inferior ao preço do estoque subjacente. Uma opção de venda é in-the-money se o preço de exercício das opções estiver acima do preço do estoque subjacente. O tempo premium é algum valor acima e além de qualquer valor intrínseco e essencialmente representa o valor pago ao escritor da opção para induzi-lo a assumir o risco de escrever a opção. As opções fora do dinheiro não têm valor intrínseco e são compostas exclusivamente pelo tempo premium. O nível de tempo premium no preço de uma opção é um fator crítico e é influenciado principalmente pelo nível atual de volatilidade. Em outras palavras, em termos gerais, quanto maior o nível de volatilidade de um determinado estoque ou mercado de futuros, mais tempo haverá no preço das opções desse estoque ou mercado de futuros. Por outro lado, quanto menor a volatilidade, menor será o tempo premium. Assim, se você está comprando opções, idealmente, você gostaria de fazer isso quando a volatilidade for baixa, o que resultará em pagar relativamente menos por uma opção do que se a volatilidade fosse alta. Por outro lado, se você estiver escrevendo opções, você geralmente quer fazê-lo quando a volatilidade for alta para maximizar a quantidade de tempo premium que você recebe. Definição de volatilidade implícita O valor de volatilidade implícita para uma determinada opção é o valor que seria necessário conectar a um modelo de precificação de opções (como o famoso modelo BlackScholes) para gerar o preço de mercado atual de uma opção dado que as demais variáveis ​​(preço subjacente Os dias de vencimento, as taxas de juros e a diferença entre o preço de exercício das opções e o preço do título subjacente) são conhecidos. Em outras palavras, é a volatilidade implícita no preço atual do mercado para uma determinada opção. Existem várias variáveis ​​que são inseridas em um modelo de preços de opções para chegar à volatilidade implícita de uma determinada opção: O preço atual do título subjacente O preço de exercício da opção em análise Taxas de juros atuais O número de dias até a opção expirar. O preço real da opção Elementos A, B, C e D e E são variáveis ​​conhecidas. Em outras palavras, em um determinado momento, pode-se observar o preço subjacente, o preço de exercício da opção em questão, o nível atual das taxas de juros e o número de dias até a opção expirar e o preço real do mercado da opção . Para calcular a volatilidade implícita de uma determinada opção, passamos os elementos A a E para o modelo de opção e permitem que o modelo de preços de opções para resolver o elemento F, o valor da volatilidade. É necessário um computador para fazer esse cálculo. Esse valor de volatilidade é chamado de volatilidade implícita para essa opção. Em outras palavras, é a volatilidade que está implícita no mercado com base no preço real da opção. Por exemplo, no 81898, a opção IBM Call 1998 da IBM foi negociada a um preço de 4.62. As variáveis ​​conhecidas são: O preço atual do título subjacente 128.94 O preço de exercício da opção em análise 130 Taxas de juros correntes 5 O número de dias até a opção expirar 31 O preço de mercado real da opção 4.62 Volatilidade. A variável desconhecida que deve ser resolvida é o elemento F, a volatilidade. Dadas as variáveis ​​listadas acima, uma volatilidade de 32.04 deve ser conectada ao elemento F para que o modelo de preços de opções gere um preço teórico igual ao preço real de mercado de 4.62 (esse valor de 32.04 só pode ser calculado passando as outras variáveis Em um modelo de precificação de opções). Assim, a volatilidade implícita para a IBM 130 1998 Call Call é de 32,04 a partir do 81898. Volatilidade implícita para uma garantia dada Embora cada opção para um determinado mercado de ações ou futuros possa negociar em seu próprio nível de volatilidade implícita, é possível Objetivamente, chegar a um único valor para se referir como o valor de volatilidade implícita médio para as opções de uma determinada segurança para um dia específico. Este valor diário pode então ser comparado ao intervalo histórico de valores de volatilidade implícita para essa segurança para determinar se essa leitura atual é alta ou baixa. O método preferido é calcular a volatilidade implícita média da chamada ao dinheiro e colocar para o mês de vencimento mais próximo que tenha pelo menos duas semanas até o vencimento e se referir a isso como a volatilidade implícita desse mercado. Por exemplo, se em 1 de setembro a IBM estiver negociando em 130 e a volatilidade implícita para a Chamada de 130 de setembro e 130 de setembro são 34,3 e 31,7, respectivamente, então pode-se afirmar objetivamente que a volatilidade implícita da IBM é igual a 33 ((34,3 31,7) 2 ). O Conceito de Volatilidade Relativa O conceito de ranking de Volatilidade Relativa permite que os comerciantes determinem objetivamente se a atual volatilidade implícita para as opções de um determinado estoque ou commodity é alta ou baixa em uma base histórica. Este conhecimento é fundamental para determinar as melhores estratégias de negociação para empregar para uma determinada segurança. Um método simples para calcular a Volatilidade Relativa é observar as leituras mais altas e mais baixas em volatilidade implícita para algumas opções de valores mobiliários nos últimos dois anos. A diferença entre os valores mais altos e os mais baixos pode ser cortada em 10 incrementos ou deciles. Se a volatilidade implícita atual for no decil mais baixo, a Volatilidade Relativa é 1. Se a volatilidade implícita atual for no decil mais alto, a Volatilidade Relativa é 10. Essa abordagem permite que os comerciantes façam uma determinação objetiva sobre se a volatilidade da opção implícita é atualmente Alto ou baixo para uma determinada segurança. O comerciante pode então usar esse conhecimento para decidir qual estratégia de negociação empregar. Figura 1 Sistemas de Cisco de baixa volatilidade Como você pode ver nos números 1 e 2, a volatilidade implícita para cada segurança pode variar bastante ao longo de um período de tempo. Na Figura 1, vemos que a atual volatilidade implícita para a Cisco Systems é de cerca de 36 e na Figura 2, vemos que a volatilidade implícita para Bristol Myers é de cerca de 33. Com base em valores brutos, essas volatilidades implícitas são aproximadamente iguais. No entanto, como você pode ver, a volatilidade para a Cisco Systems está em baixo da sua própria faixa histórica, enquanto a volatilidade implícita para Bristol Myers é muito próxima do alto da sua própria faixa histórica. O comerciante de opções experientes reconhecerá esse fato e usará diferentes estratégias de negociação para opções de negociação nessas duas ações (ver Figuras 4 e 5). A Figura 3 mostra um ranking diário de níveis atuais de volatilidade implícita para alguns mercados de ações e futuros. Como você pode ver, o nível bruto da volatilidade implícita pode variar muito. No entanto, comparando o valor bruto para cada mercado de ações ou futuros com a faixa histórica de volatilidade para esse estoque ou mercado de futuros, pode-se chegar a um Índice de Volatilidade Relativa entre 1 e 10. Uma vez que o Rank de Volatilidade Relativa de uma determinada ação ou O mercado de futuros é estabelecido. Um comerciante pode então prosseguir para os Números 4 e 5 para identificar quais estratégias são apropriadas para usar no momento presente, e tão importante, quais estratégias evitar. Figura 3 Fonte: Opção Pro por Essex Trading Co. Ltd. Volatilidade Relativa Tabela de Referência da Estratégia de Referência Roteamento de Volatilidade Relativa (1-10) Fonte: Opção Pro por Essex Trading Co. Ltd. Considerações na Seleção de Estratégias de Negociação de Opção Volatilidade Implícita Atualizada e Posição de Volatilidade Relativa Quando a volatilidade relativa (em uma escala de 1 a 10) é baixa para uma determinada segurança, os comerciantes devem se concentrar em comprar estratégias premium e devem evitar opções de escrita. Por outro lado, quando a Volatilidade Relativa é alta, os comerciantes devem se concentrar em estratégias premium de venda e devem evitar opções de compra. Este método de filtragem simples é um primeiro passo crítico para ganhar dinheiro em opções a longo prazo. A melhor maneira de encontrar os bons negócios é primeiro filtrar os negócios ruins. Comprar prémio quando a volatilidade é alta e vender premium quando a volatilidade é baixa são trocas de baixa probabilidade, pois colocam as probabilidades imediatamente contra você. Evitar esses negócios de baixa probabilidade permite que você se concentre em negócios que têm uma probabilidade muito maior de ganhar dinheiro. A seleção comercial adequada é o fator mais importante nas opções de negociação de forma lucrativa a longo prazo. Como você pode ver nos gráficos de volatilidade implícita exibidos nos números 1 e 2, a volatilidade da opção implícita pode variar bastante ao longo do tempo. Os comerciantes que não sabem se a volatilidade das opções estão atualmente altas ou baixas não tem idéia se estão pagando demais pelas opções que estão comprando ou recebendo pouquíssimas opções para as opções que estão escrevendo. Esta falta crítica de conhecimento custa perder a opção de comerciantes inúmeros dólares a longo prazo. David Wesolowicz e Jay Kaeppel são os co-desenvolvedores do software de negociação Option Pro. O Sr. Wesolowicz é o Presidente da Essex Trading Company e foi negociador de piso no Chicago Board Options Exchange por nove anos. O Sr. Kaeppel é o Diretor de Pesquisa da Essex Trading Co. e é o autor do método de negociação da opção PROVEST e dos quatro maiores erros na negociação de opções. Essex Trading Company está localizado no 107 North Hale, Suite 206, Wheaton, IL 60187. Eles podem ser acessados ​​por telefone em 800-726-2140 ou 630-682-5780, por fax em 630-682-8065, ou por e - Mail no essextraol. Você também pode visitar seu site, essextrading CRB TRADER é publicado bimensalmente pelo Commodity Research Bureau, 209 West Jackson Boulevard, 2º andar, Chicago, IL 60606. Copyright copy 1934 - 2002 CRB. Todos os direitos reservados. 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